有価証券のポートフォリオ

株式市場のすべての参加者は、有価証券の保有している、の全体は、ポートフォリオと呼ばれています。 有価証券ポートフォリオは、 -任意のある 有価証券 （すべての株式の種類、債券 、特定の集団であり、同じ人（または法人）に属し、他の文書）。

原則として、 有価証券ポートフォリオは、さまざまなレベルや発行体の金融商品が含まれています。 これは、潜在的な損失からより高いセキュリティと保護を提供するために行われます。 ホルダー、多くの場合、様々な企業や組織の紙正反対あるポートフォリオに統合します。 ポートフォリオには、完全に所有者のポリシーに依存します。 また、証券会社のポートフォリオを生成。

証券、利益のための直感的な感覚を持つことが重要である市場です。 有価証券ポートフォリオは、他のポートフォリオの所有者への個別の所有者の共通点です。 彼らは一定の基準に従って作業や校長の方向の最初の選択です。

投資家の行動は異なる場合があります。 上記の場合は、ポートフォリオの保護を構築すると呼ばれています。 つまり、文書の証券形式のセキュリティポートフォリオは 、比較的壊れやすいことを特徴としているトラックを意図しました。 このようなリストは、通常nizkodohodenされます。

このアプローチを相殺積極的な 投資ポートフォリオである-それらに対して金利の急激な増加を期待しているの所有者が取得した文書の特定のセット。 しかし、そのような期待は予測可能なので、積極的なポートフォリオの形成は、常に深刻なリスクをはらんでいます。 すぐに大きくなる可能性が大きい、流動性の低いエリアに陥る確率をお金を受け取ることが理解されるべきです。

有価証券の バランスのとれた ポートフォリオは -合理的信頼性、流動性と収益性を兼ね備えた投資家の表現であり、有価証券の集合によって形成されます。

投資家の戦略の選択は、市場の状況と彼の個人的な信念によって決定されます。 市場ポートフォリオは、独立した製品です。 次のように形成maloriskovogoポートフォリオの主要な原則があります。 これは、保守主義の原則（リスクが信頼性の高い投資と資産からの収入でカバーされている）、多様化の原理であるに（有価証券の推定低所得は反対側の収益の増加により相殺することができる）、動きの速い収入への十分な流動性（共有の原則をするのに十分なレベル以下であってはなりません高電流トランザクション）。

最適な有価証券ポートフォリオは、ポートフォリオの他のタイプと比較して、最小限のリスクで特徴付け、資産で構成されています。 リスク尺度は-であり 、標準偏差、 期待値からの収益の偏差レベルの確率を記述する。 リスクと期待収益は、任意のポートフォリオの2つのオプションのパラメータです。

今日、ロシアの証券市場は非常に急速に発展しています。 新しい株式市場がありますが、それらとの取引の年間量を増やし、新しい証券を発行しました。 このような状況では、最も合理的な行動方針は、最適ポートフォリオとなります。 特定のある 数学モデル、 あなたが最適なポートフォリオ構造を見つけることができます。 あなたは、ポートフォリオに投資する額を計算するためにそれを使用することができます。 数理モデルは、私たちは割合的に株式と予想される収入の比率を確認することができます。

有価証券の選択には2つの方法があります-技術的、ある 基本的な分析。 一般的な経済情勢 - 最初は、物価の研究、第二に接続されています。